7월 한 달 동안 수익률이 가장 좋았던 ETF는 바로 2차전지였어요. 1위는 35% 넘게 오른 ‘KODEX 2차전지산업레버리지’였고, TOP10 안에 6개의 2차전지 ETF가 포함됐을 정도예요. 7월 말 기준, KRX 2차전지 TOP10 지수는 15.8% 상승했는데요, 같은 기간 코스피 상승률(4.0%)의 약 4배 수준이에요.
여러 이유가 작용했어요
2차전지 ETF가 상승한 이유로 중국의 공급 조절과 ESS(에너지저장장치) 수요에 대한 기대감이 작용했어요. 새로운 호재가 생겼다기보다는, 올해 상반기 2차전지주를 잡고 있던 악재가 해소된 것에 가까워요.
배터리 핵심 소재인 리튬 가격이 바닥을 찍고 반등 중이에요. 중국 대형 업체들이 생산을 줄이면서 가격이 올라가고 있는데, 배터리 기업 입장에선 수익성을 끌어올릴 수 있는 요인이에요. 9월 중에는 중국 정부가 배터리·철강 산업의 감산 방안을 내놓을 전망이에요.
데이터센터 증가와 재생에너지 확산으로 ESS 수요가 구조적으로 늘고 있어요. 이쪽 배터리는 전기차보다 단가가 높아서 수익성 개선에 더 유리하다는 분석이에요.
더 오를지는 미지수예요
다만 2차전지 관련주가 앞으로 더 오를지에 대해서는 의견이 갈려요. 실제로 개인 투자자들은 이차전지 인버스(하락에 베팅하는) ETF를 사들이는 중이에요.
‘RISE 2차전지TOP10 인버스’ ETF는 7월 들어 200억 원 넘게 순매수됐고, 정방향 ETF 순매수액은 5억 원도 되지 않았어요. 증권가에서도 신중하게 바라보고 있어요. 3분기부터 미국의 전기차 보조금 폐지가 예고돼 있어, 미국 시장에서 전기차 수요가 줄어들 수 있기 때문이에요.
JYP 한마디
🔥 2차전지처럼 테마가 강한 주식에는 자산의 5% 이내에서 투자하는 것을 권해드려요. 변동성이 굉장히 크고 난도가 높거든요. 최근에 많이 올랐다는 현상만 보고 투자하는 게 아니라, 이 테마와 관련된 산업에 대해 이해하고 투자하는 게 필수랍니다.
